盈亚证券咨询 突发转折，下午A股大反攻！到底发生了什么？
1.反弹
据彭博报道称，美国官员正在研究如何将联邦存款保险公司（FDIC）的保险范围暂时扩大到所有存款，以防范潜在的金融危机。要是这个消息属实，将在极大程度上控制危机进一步演绎。
受这个利好驱动，今天A股在下午迎来了大反攻，各大指数军收涨，创业板指涨近2%。市场情绪有所回暖，超8成股上涨，涨停43跌停10。
板块方面，今天军工受消息刺激走强，之前也讲过央企往“国家安全力量”炒作的可能，所以今天军工的炒作核心其实还是央企。后面“国家安全力量”炒完之后，可以往数字化转型等方向去关注，同时一带一路大概率还有反抽出货阶段。
人工智能应用方向再度走强，不过主要集中在电商上，由于应用上比较广，在比价效应下很容易形成轮动，接下来还可以往其他应用方向去关注，比如办公昨天调整完今天已经止跌。
另外半导体、芯片方向今天有所调整，昨天张江高科加速今天没给溢价，后面关注一些核心股大跌带来的低吸博弈机会。
今天最猛的交易就是超跌反弹，以贵州茅台为首的消费权重；以药明康德为首的医药权重；以宁德时代为首的新能源权重均出现反弹。这些权重板块能在这里稳住挺好的，起码还有台子可以玩，但能走多高就不好说。
整体来看，今天其实就是超跌反弹，10连跌的创业板，在新能源锂电、医药的大涨下，也终于止跌反弹了。
2.游戏
今天，ChatGPT继续走高，电商、游戏板块涨幅居前，天娱数科、姚记科技、若羽臣、凯淳股份等股纷纷涨停。
今天主要来讲讲游戏行业驱动：3月20日，国家新闻出版署发布2023年进口网络游戏审批信息，共27款游戏获批；昨晚微软发布GDC（游戏开发者大会）2023全球点播页面，此外，微软还将于3月31日举办GDC2023中国行。
游戏，既有天然的文化娱乐属性，也和科技技术密不可分，并基于这两种属性，游戏和人工智能的发展相结合是必然选择。
生成式AI（AIGC）可以帮助生成文字与图片，节省动画和人物的生成时间，在真实项目中采用AI画图节省了80%美术成本。
当下以ChatGPT为代表的AI工具有着在文字、语音、图像等方面的探索和广泛的应用，有望帮助打造真正的开放世界游戏，实现沉浸式游戏。并且，AI机器人的应用早已开始，2018年以来，谷歌、OpenAk腾讯等公司推出的游戏Al,不仅提局了游戏体验感，还连续击败了大量选手和玩家。
未来，随着AIGC与游戏开启深度融合，将带来大幅度降本增效及变现能力的提升，对板块估值形成重要催化。
在此背景下，游戏板块后面还有反复行情，并且这个方向还未有高潮迹象，留意下。
另外，ChatGPT的应用端，除游戏、电商板块外，像搜索引擎、办公软件、汽车、媒体、AI绘画设计、AI广告营销、智能工作助理等应用率先落地的行业将具备较强商业化机会。
3.值得注意的
（1）军工
今天，军工产业链板块涨幅居前，中船系、航空发动机等方向纷纷大涨，航发科技、中船应急、石航空涨停。消息上：昨天国资委党委召开扩大会议，会上表示以更大力度鼓励支持中央军工企业做强做优做大，指导中央企业立足自身所能积极支持国防军队建设，助力实现国家战略能力最大化。
一般来说军工延续性取决于驱动事件的大小，这次驱动来自国姿委做大做强的消息，我认为板块持续性方面可能会差点意思，如果是冲突或者局势紧张，那就两码事。而且军工作为国企中字头的补涨，流动性方面自然是不如数字经济的。
（2）新能源
今天，新能源赛道再次回暖，最新起来的是动力电池，最近碳酸锂价格狂降，今天已经跌破30W，上游降价对于下游是利好，所以下游电池厂受益很正常。
另外，从需求角度看，昨天杭州放宽了汽车牌照，再结合上周五的降准，后续大概率还有顶层经济支持政策出来，汽车大概率是绕不开的一个方向，值得留意。还有，现在已经进入业绩期，新能源这边是有业绩保障的，特别是储能和光伏的一季度业绩比较有保证。
整体来看，汽车零部件和储能的持续性会长一点。
（3）胶原蛋白
最近胶原蛋白比较火，胶原蛋白材料与玻尿酸一样具有保湿功能但同时也具被生物相容性、低抗原活性，所以相比玻尿酸更有市场。
据预测，胶原蛋白市场规模大概在288亿元，预计未来5年复合增长率在34%，2027年有望达到1738亿。其中，胶原蛋白的应用可分为医疗市场、医美市场、护肤品市场、食品饮料市场，市场规模分别如下：
医疗市场约105亿元，预计未来5年增长率30%；医美市场约37亿元，预计未来5年增长率22%；护肤品市场约62亿元，预计未来5年增长率52%；食品饮料市场约84亿元，预计未来5年增长率20%，是一条高增速赛道，留意下低吸机会。
